Диагностика финансового состояния предприятия

Диагностика финансового состояния предприятия и пути его улучшения

Диагностика финансового состояния предприятия


В настоящей статье рассмотрены основные положения анализа и диагностики финансового состояния предприятий, а также даны рекомендации по развитию бюджетного планирования для снижения вероятности попадания предприятий в категорию несостоятельных, что имеет особенную актуальность в период экономического кризиса.

Ключевые слова: финансовое состояние, анализ финансового состояния, диагностика, диагностика финансового состояния, прогнозный баланс

Однимиз основных показателей благополучности предприятий следует считать его финансовое состояние, которое, по сути, отражает конечные результаты деятельности, является важнейшей характеристикой его деловой активности и надежности, дает характеристику финансовойконкурентоспособности, платежеспособности, кредитоспособности, информацию о выполнении обязательств перед государством и другими хозяйствующими на рынке субъектами. В случае если таковые выявлены, то имеет ли предприятие шанс локализовать кризисные явления, и если «да», то определить основные направления мероприятий для их предотвращения и вывода предприятия из коммутантного состояния (стагнации).

Основанием разработки планов и прогнозов, стратегии и тактики развития организации и мер по их реализации является диагностика. Проведение диагностических исследований необходимо на всех объектах и уровнях управления, так как без чёткого и ясного диагноза невозможно оценить альтернативы развития объекта или процесса.

Диагностика — это определение состояния объекта, явления или процесса управления на основе проведенных исследований и выявления в них слабых мест. Диагностику следует рассматривать как процесс, который осуществляется во времени и пространстве.

Цель диагностики — установить диагноз (констатация результатов исследования и заключение по этим результатам) объекта исследования, и дать заключение о его состоянии на дату завершения исследования.

Основными требованиями предъявляемыми к диагностике, являются точность и объективность. В настоящее время характерным проявлением для большинства российских компаний является феномен несостоятельности (банкротства).

Подобное положение вызвано такими причинами, как общее кризисное состояние российской экономики, взаимная неплатежеспособность, отсутствие заказов на производство продукции, низкая ликвидность активов, отсутствие конкурентоспособной продукции, а также параллельно с этим высокие процентные ставки по кредитам, налогам, недостаточное внимание органов управления макро- и мезоуровней к проблемам предприятий и множество других факторов, оказывающих неблагоприятное влияние на финансово-экономическое положение хозяйствующих субъектов и провоцирующих развитие различных по природе кризисные явления, что не раз подчеркивалось в работах отечественных авторов [1, 2, 3, 4].

Финансовое состояние — это комплексное понятие, характеризующееся системой показателей, отражающих наличие, размещение и использование финансовых ресурсов субъекта хозяйствования. В условиях кризиса, задачи анализа финансового состояния предприятий несколько отличаются от задач анализа функционирующего предприятия в нормальных условиях.

Основное различие заключается в том, что финансовое состояние кризисного предприятия следует рассматривать не с позиции констатации случившихся событий, а с позиции оценки результатов и наличия у предприятия способности функционировать в будущем. Это связано с тем, что кризисные проявления требуют их устранения путем кардинальных мероприятий от реструктуризации до ликвидации и продажи.

Поэтому анализ финансового состояния в условиях кризиса направлен

− на оценку эффективности использования ресурсов предприятием;

− оценку стоимости имущественного состояния предприятия, а также структуры и источников формирования имущества;

− оценку направлений использования финансовых ресурсов;

− определение показателей финансовой устойчивости и автономности предприятия;

− оценку платежеспособности предприятия.

В качестве источников информации для проведения диагностики и анализа принято рассматривать отчетность предприятия, а результатом исследования будут являться перечень рекомендаций для дальнейшей работы.

Отметим, что в современных условиях кризиса российской экономики значимость подобных рекомендаций чрезвычайно важно. Именно на основе данных рекомендаций формируется стратегия предприятия, корректируется его бюджет, при необходимости изменяются приоритеты.

В качестве рекомендаций для избежания проблем с несостоятельностью, рекомендаций по общему оздоровлению финансовго состояния предприятия предлагается к рассмотрению внедрение в работу предприятий такого инструмента, как прогнозный баланс.

Внедрение в практику технологий бюджетного управления способствует повышению эффективности использования ресурсов, достижению стратегических целей.

Прогнозный баланс — это форма финансовой отчетности, которая содержит информацию о будущем состоянии организации на конец бюджетного периода (месяца, квартала, полугодия, года).

Он составляется на завершающей стадии составления общего бюджета организации, поскольку для его разработки требуются данные не только операционных и вспомогательных бюджетов, но и финансовых бюджетов (бюджета движения денежных средств, бюджета доходов и расходов, инвестиционного бюджета).

Особое значение имеет формат прогнозного баланса [5]. Его структура не должна полностью повторять структуру бухгалтерского баланса.

Следует определить оптимальный перечень статей и, соответственно, структуру баланса, отвечающие основным целям деятельности организации (миссии), стратегическим и тактическим целям. Однако при его построении должны быть соблюдены основные принципы составления бухгалтерского баланса.

Детализация статей прогнозного баланса в целях управления ликвидностью и платежеспособностью организации должна обеспечивать возможность определения необходимых показателей: коэффициентов абсолютной ликвидности, промежуточной ликвидности, текущей ликвидности, показателей чистых оборотных активов, обеспеченности собственными оборонными средствами, соотношения труднореализуемых и легкореализуемых активов и др. Данные в прогнозном балансе необходимо представлять на конец каждого отчетного периода внутри общего бюджетного периода. Следует отметить, что организация самостоятельно определяет количество и длительность отчетных периодов внутри бюджетного периода. Рациональным представляется за бюджетный период принимать календарный год и производить его разбивку на отчетные периоды по кварталам или месяцам (в зависимости от условий и сферы деятельности организации). Так будет достигнута преемственность данных бухгалтерского учета и системы бюджетирования в целях осуществления бюджетного контроллинга.

При составлении прогнозного баланса следует отдавать предпочтение международной методике.

особенность формата прогнозного баланса, составленного по международным стандартам — расположение статей активов и пассивов в порядке убывания их ликвидности.

Рационально использовать в целях управления ликвидностью и платежеспособностью организации структуру прогнозного баланса, отраженную на рисунке 1.

Рис. 1. Структура прогнозного баланса, отвечающая потребностям управления ликвидностью и платежеспособностью организации

В целях информационного обеспечения управления ликвидностью и платежеспособностью организации целесообразно в прогнозном балансе отдельно отражать информацию об остатках сырья и материалов, готовой продукции и товаров. Следует отметить, что в бухгалтерском балансе данные позиции входят в статью «Запасы».

Остальные статьи следует свести в статью «Прочие оборотные активы». В прогнозном балансе раздел «Внеоборотные активы» должен содержать информацию аналогичного раздела бухгалтерского баланса организации. Однако порядок отражения информации о внеоборотных активах несколько отличается.

В прогнозном балансе нематериальные активы и основные средства отражаются по первоначальной стоимости. Накопленная амортизация по данным активам отражается отдельной статьей «Амортизация», которая подлежит вычитанию при определении общей величины внеоборотных активов.

В статью прогнозного баланса «Прочие внеоборотные активы» должна быть отнесена вся оставшаяся информация по внеоборотным активам: доходные вложения в материальные ценности, финансовые вложения, отложенные налоговые активы [6].

Пассивы прогнозного баланса составляют источники формирования активов. Они объединяют все виды текущих и долгосрочных обязательств перед кредиторами и собственниками, возникшие в результате функционирования организации, а также собственный капитал.

Сначала в пассиве прогнозного баланса следует отражать «Текущие обязательства» по следующим статьям: текущая задолженность, займы и кредиты, прочие обязательства.

В случае необходимости текущая задолженность отражается с подразделением на задолженность перед поставщиками и подрядчиками, перед персоналом по заработной плате, перед государственными внебюджетными фондами, перед бюджетом.

В целях управления ликвидностью и платежеспособностью в прогнозном балансе необходимо выделять долгосрочные обязательства с подразделением на займы и кредиты и прочие долгосрочные обязательства.

В раздел «Собственный капитал» прогнозного баланса включены статьи: уставный капитал, фонды и резервы, нераспределенная прибыль. По своему содержанию он соответствует разделу «Капитал и резервы» бухгалтерского баланса организации.

После определения структуры прогнозного баланса, отвечающей целям управления ликвидностью и платежеспособностью организации, необходимо определить источники информации для его формирования.

Для этого в системе бюджетирования необходимо определить перечень бюджетов, составляемых структурными подразделениями или центрам ответственности, то есть определить бюджетную архитектуру организации. Руководство организации самостоятельно определяет какие бюджеты какие подразделения (центры ответственности) будут составлять.

В данном случае все зависит от целей, поставленных перед системой бюджетирования, целей деятельности организации, финансовой структуры организации, сложившейся экономической ситуации. Примерная упрощенная бюджетная архитектура производственной организации представлена на рисунке 2.

Рис. 2. Блок-схема формирования бюджета

Рассмотрим особенности формирования прогнозного баланса: денежные средства на конец периода рассчитываются на основании остатка на начало периода и чистого денежного потока из бюджета движения денежных средств.

Значение данной статьи соответствует конечному сальдо из бюджета движения денежных средств на определенную дату; дебиторская задолженность образуется в результате превышения выручки от реализации, определенной по данным бюджета доходов и расходов, над выручкой от продажи, рассчитанной в бюджете движения денежных средств, на дату составления прогнозного баланса.

При этом следует учитывать остатки авансов выданных на дату составления прогнозного баланса.

По другому методу счета дебиторов переносятся из графика платежей покупателей за продукцию (товары, работы, услуги); запасы сырья и материалов, а также готовой продукции и товаров на конец периода рассчитываются, соответственно, в бюджетах потребления материалов и себестоимости реализованной продукции; накопленная амортизация определяется на основании планируемых амортизационных отчислений в бюджетах производственных накладных затрат и затрат на реализацию и управление и отражается в прогнозном балансе со знаком «минус»; основные средства и нематериальные активы отражаются в прогнозном балансе по первоначальной стоимости. Информация о них заносится из плана капитальных затрат, инвестиционного бюджета или бюджета движения денежных средств с учетом тех активов, которые уже имелись на начало бюджетного периода; счета к оплате по поставщикам рассчитываются в бюджете закупок сырья по поставщикам. По данной статье отражаются также задолженность по услугам транспортных предприятий — она переносится из бюджета затрат на доставку продукции (товаров) клиентам, задолженность по канцтоварам — из бюджета затрат на содержание офиса или из бюджета на реализацию и управление т. п.; задолженность по заработной плате определяется из бюджета оплаты труда основного персонала и из бюджета затрат на реализацию и управление; задолженность перед бюджетом по налогам суммируется из бюджетов НДС, затратных бюджетов (транспортный налог, налог на имущество организаций, налог на доходы физических лиц и др.) и бюджета доходов и расходов (налог на прибыль организаций); задолженность перед государственными внебюджетными фондами определяется на основании бюджетов, содержащих суммы начисленной работникам заработной платы и, соответственно, страховых взносов в Пенсионный фонд РФ, Фонд социального страхования, Федеральный фонд обязательного медицинского страхования; остаток по краткосрочному и долгосрочному кредитам рассчитываемся в графике дополнительного финансирования или в бюджете движения денежных средств; нераспределенная прибыль попадает в прогнозный баланс из прогнозного отчета о прибыли (бюджета доходов и расходов) с учетом остатка нераспределенной прибыли на начало бюджетного периода. Основным показателем того, что бюджетные таблицы рассчитаны и связаны между собой корректно, является сравнение суммы активов и пассивов. Если хотя бы одно число из любого операционного бюджета не попало в результирующие бюджеты или в каком — либо бюджете допущена ошибка, баланс не сойдется. В таком случае необходимо последовательно перебирать все исходные данные и при изменении каждой группы данных смотреть на разницу между активами и пассивами. Если при изменении какого-либо значения исходных данных сумма несхождения баланса изменяется, необходимо определить операционные бюджеты, в которые попадает данное значение, и проанализировать корректность составления бюджетных таблиц и связей с другими бюджетами. Предложенная структура прогнозного баланса позволяет оценить ликвидность баланса и определить относительные показатели платежеспособности и ликвидности.

Платежеспособность организации предполагает способность своевременно осуществлять расчеты с контрагентами и на начальном этапе может определяться ликвидностью баланса.

Ликвидность баланса определяется как степень покрытия обязательств организации его активами, срок превращения которых в денежную форму соответствует сроку погашения обязательств. Данный анализ заключается в сравнении средств по активу, сгруппированных по скорости их превращения в денежные средства (т. е.

по степени их ликвидности) и расположенных в порядке убывания ликвидности, с обязательствами по пассиву, сгруппированными по срокам их погашения и расположенными в порядке возрастания сроков.

Представленная группировка активов и пассивов полностью соответствует рекомендованной структуре прогнозного баланса. Для определения ликвидности баланса сопоставляют итоги приведенных групп по активу и пассиву.

Коэффициент текущей ликвидности характеризует потенциальную способность организации выполнять краткосрочные обязательства за счет всех текущих активов. Он характеризует именно прогнозную платежеспособность на относительно отдаленную перспективу, и его рост свидетельствует о благоприятной прогнозной оценке ликвидности и платежеспособности организации.

Коэффициент общей платежеспособности характеризует общую ситуацию с платежеспособностью организации, объемами ее заемных средств и сроками возможного погашения задолженности организации перед ее кредиторами.

Помимо вышеуказанных коэффициентов, целесообразно оценить по данным прогнозного баланса: коэффициент маневренности функционирующего капитала, который показывает, какая часть функционирующего капитала обездвижена в производственных запасах и долгосрочной дебиторской задолженности; долю оборотных средств в активах; коэффициент обеспеченности собственными средствами, характеризующий наличие у организации собственных оборотных средств, необходимых для ее текущей деятельности. Особо следует отметить возможность использования данных прогнозного баланса в целях диагностики финансового кризиса и вероятности банкротства организации [6].

В условиях российской экономики на современном этапе многие экономические законы действуют искаженно, что не позволяет использовать данные модели напрямую. Однако использование вышеупомянутых систем в комплексе дает достаточно полную картину.

Если исчисленные на основании данных прогнозного баланса показатели ликвидности и платежеспособности в бюджетном периоде не соответствуют заданному уровню и имеют тенденцию к ухудшению, необходимо вернуться к этапу формирования операционных и вспомогательных бюджетов и определить, какие данные необходимо изменить, чтобы улучшить ситуацию. Следует подходить к изменению планируемых исходных данных комплексно, определяя мероприятия, которые будут способствовать выполнению плана. Это позволит найти решение проблемы до ее возникновения, и, как следствие, приведет к повышению эффективности работы организации [7].

Таким образом, показатели прогнозного баланса позволяют сделать вывод об эффективности работы организации в бюджетном периоде, что является необходимым, но недостаточным условием для принятия бюджета.

Решение об утверждении бюджета может быть принято только после сравнения полученных результатов с фактическими данными предшествующих периодов, с запланированными уровнями финансовых коэффициентов, а также с долгосрочными планами организации.

Оценка ликвидности и платежеспособности организации на основе данных прогнозного баланса в системе внутрифирменного бюджетирования на практике способствует принятию своевременных и обоснованных управленческих решений, позволяя вовремя отреагировать на изменения экономических условий деятельности, определить приоритетные ориентиры развития в соответствии с поставленными целями. Использование методики оценки и управления ликвидностью и платежеспособностью организации в системе внутрифирменного бюджетирования, помимо прочего, предоставляет возможность осуществлять моделирование и прогнозирование финансового состояния организаций.

Литература:

  1. Корнейко О. В., Ворожбит О. Ю. Перспективы развития рыбохозяйственной деятельности Приморья в условиях Свободного порта Владивостока: монография / Москва, 2015.
  2. Корнейко О. В. Интеграция рыбохозяйственных предпринимательских структур в экономику региона: теоретические и практические аспекты. // Вестник Пермского университета. Серия: Экономика. 2015. № 1 (24). С. 46–54.
  3. Корнейко О. В., Серова А. А. Оценка проблем региональных предпринимательских структур на рынке стоматологических услуг в условиях кризиса // Международный журнал прикладных и фундаментальных исследований. 2015. № 8–3. С. 552–555.
  4. Korneyko O. V., Latkin A. P. Integration of fishery enterprises in the Primorsky region: economic rationales and ways of their realization // Mediterranean Journal of Social Sciences. 2015. Т. 6. № 5 S3. С. 118–125.
  5. Мартышенко Н. С., Власенко А. А. Математические и инструментальные методы оценки структурных изменений потребления услуг в туристской отрасли. // В книге: Государственное регулирование экономики. Региональный аспект материалы шестой Международной научно-практической конференции: в 2 томах. ответственный редактор: Д. А. Дороничев. 2007. С. 150–153.
  6. Бурцев А. Л. Анализ финансовой устойчивости организации: теория и сфера применения// Вестник АГТУ. Серия: Экономика. — 2014. — 3. — С. 241.
  7. Царева Н. А. Оценка потребностей и потенциала региональных субъектов малого и среднего предпринимательства в сфере международного и межрегионального сотрудничества: на материалах социологического исследования проведенного в Приморском крае // Экономика и предпринимательство. — 2015. — № 1 (54). — С. 981–987.

Основные термины(генерируются автоматически): прогнозный баланс, платежеспособность организации, финансовое состояние, бюджетный период, актив, бюджет движения, данные, ликвидность баланса, средство, бухгалтерский баланс.

Источник: https://moluch.ru/archive/116/31148/

Оценка и диагностика финансового состояния предприятия

Диагностика финансового состояния предприятия

Мешков С.А.1, Мешкова Г.В.2

1 ORCID: 0000-0002-6218-3178, доктор экономических наук, декан экономического факультета ФГБОУ ВО «Российский государственный аграрный заочный университет», 2 ORCID: 0000-0002-3795-0830, кандидат экономических наук, доцент кафедры Бухгалтерского учета, финансов и аудита, ФГБОУ ВО «Российский государственный аграрный заочный университет»

Оценка и диагностика финансового состояния предприятия

Аннотация

В статье рассмотрена проблема недооценки предприятиями Российской Федерации важности планирования финансовых результатов. Вследствие чего предприятия попадают в финансовую «яму», теряя способность расплатиться по собственным обязательствам. То есть проблема банкротства.

Кроме того рассмотрены показатели характеризующие финансовое состояние предприятия, их актуальность и значимость для анализа финансового состояния хозяйствующего субъекта, а также представлены существующие типы финансового состояния организации и дана их характеристика.

Ключевые слова: планирование финансовых результатов; банкротство хозяйствующих субъектов; анализ финансовой деятельности.

Meshkov S.A.1, Meshkova G.V.2

1 ORCID: 0000-0002-6218-3178, PhD in Economics, Dean of the Faculty of Economics, Russian State Agrarian Correspondence University, 2 ORCID: 0000-0002-3795-0830, PhD in Economics, Assistant Professor, «Accounting, finance and audit», Russian State Agrarian Correspondence University

ASSESSMENT AND DIAGNOSIS OF THE FINANCIAL CONDITION OF THE COMPANY

Abstract

The article considers the problem of underestimation of the enterprises of the Russian Federation the importance of financial planning results. In consequence, companies are in financial «hole», losing the ability to pay its own liabilities. That is, the problem of bankruptcy.

Besides indicators the characterizing of the enterprise financial conditions , their relevance and the importance for the analysis of a financial condition of an economic entity are considered, and also the existing types of a financial condition of the organization are presented and their characteristics .

Keywords: financial planning results; the bankruptcy of economic entities; analysis of the financial activities.

В условиях рыночной экономики очень высока степень конкурентной борьбы. По этой причине предприятие является условной единицей – самым маленьким звеном рынка.

Таких много сотен тысяч и все они претендуют на своё «место под солнцем». Каждое отдельно взятое предприятие имеет свои цель, задачи и результаты.

Именно результаты деятельности предприятия и говорят о том, какая роль ему отводится на данном рынке, какое место оно занимает.

Кроме того, в современных условиях, в обеспечении высоких и стабильных финансовых результатов, а, значит, и в актуальной оценке финансового состояния предприятия, заинтересован большой круг лиц. Каждый из которых преследует свои цели и каждый из которых хочет постоянного развития предприятия, а не его гибели.

К таким лицам относятся сначала собственники (акционеры) хозяйствующего субъекта. Их интересует долгосрочная возможность развития предприятия, поэтому они вкладывают в его деятельность большие денежные средства и планируют непрерывно получать высокий дивиденд.

Современные управленцы также на базе хорошо проведённого финансового анализа компании имею все шансы принимать взвешенные и эффективные решения, а, следовательно, обретать доход в виде больших премий и бонусов. Не считая такого благоприятного финансового состояния на предприятии принципиально и для контактирующих с ним организаций.

Так, к примеру, поставщики заинтересованы в оперативной оплате поставляемых ими комплектующих, полуфабрикатов и прочих ресурсов. Кредитные организации помимо прочего хотят вовремя получить предоставленные организации заёмные средства плюс процент за их использование.

В связи с этим можно прийти к выводу, что оценка финансового состояния организации – важная и обязательная часть работы предприятия.

В последние годы организации достигнули серьёзного прогресса в области планирования собственных финансовых результатов, однако количество компаний, которые закрылись по причине финансовых долгов и признанных банкротами, находится на высоком уровне.

Существует ряд показателей, на которые необходимо опираться при планировании своей деятельности. Рассмотрим их с помощью схемы, представленной на рисунке 1.

Рисунок 1. Показатели, характеризующие финансовое состояние предприятия

Необходимо отметить, исходя из количества показателей, что финансовое состояние предприятия – это сложная и многогранная экономическая категория. Определим, что из себя представляет каждый из показателей, выявим его значимость и актуальность для анализа финансового состояния любого хозяйствующего субъекта.

Итак, платёжеспособность компании – это его возможность расплачиваться по своим обязательствам.

Предприятие возможно считать платёжеспособным и при наличии у него достаточных денежных средств для погашения долгов перед поставщиками, государственными органами, партнёрами, а также и при отсутствии их в том случае, если организация обладает высоколиквидными активами, в продаже которых нет никаких сложностей, то есть их можно быстро и выгодно продать. К таким относятся ценные бумаги на фондовой бирже и банковские депозиты.

Переходим к определению такого понятия как «ликвидность». Частично оно было раскрыто в предыдущем пункте. Ликвидность – это возможность активов превращаться в денежные средства.

Существует несколько вариантов ликвидности: наиболее ликвидные активы (денежные средства, краткосрочные ценные бумаги), быстрореализуемые (дебиторская задолженность, депозиты), медленно – реализуемые (готовая продукция, незавершённое производство, сырьё и материалы), труднореализуемые (здания, оборудование, земля) активы.

Компании нужно стремиться к тому, чтобы в любой период времени у него имелась возможность быстро и целиком погасить собственные обязательства перед другим субъектом рынка будь то поставщик, государство или кредитная организация.

Также важным индикатором финансового состояния предприятия является рентабельность. Это относительный показатель, с помощью которого разрешено сопоставлять благополучие работы предприятий разных видов деятельности и размеров.

Неотъемлемой частью анализа является и исследование деловой активности предприятия. В финансовом плане деловая активность предприятия – это скорость оборота его средств (активов, оборотных средств, дебиторской и кредиторской задолженностей и т.п.). Чем выше скорость оборота, тем устойчивее финансовое состояние предприятия.

В зависимости от положения этих факторов, их значений, на предприятии может сложится «картина», описывающая одно из четырёх существующих финансовых состояний хозяйствующего субъекта, которые представлены на рисунке 2.

Рассмотрим подробнее чем характеризуется каждый из типов финансового состояния предприятия.

Абсолютная финансовая устойчивость – самая благоприятная ситуация, которая может быть на предприятии.

Рисунок 2. Типы финансового состояния предприятия

Характеризуется высокой платёжеспособностью и независимостью предприятия от кредитных организаций. Очень редкое явление, добиться которого очень сложно.

Для достижения такого результата требуется непрерывный мониторинг финансового рынка в поисках наиболее доходных видов вложения денежных средств. Например, за последние месяцы наиболее доходным вложением является валюта, то есть доллар и евро.

Обладая высоким денежным капиталом, можно заработать приличную сумму, с помощью которой будет возможность погашать краткосрочные обязательства.

Нормальное финансовое состояние говорит о том, что предприятие достаточно стабильно функционирует самостоятельно, при этом имеет ряд долгосрочных кредитов, с помощью которых покрывает свои финансовые обязательства.

Долгосрочные кредиты – это кредиты от 5 и более лет, которые даются предприятиям с хорошей репутацией под невысокий процент, что достаточно выгодно хозяйствующим субъектам.

Так как эти заёмные денежные средства можно эффективно инвестировать с минимальным риском.

Неустойчивое финансовое положение может привести к неплатёжеспособности организации. Необходимо привлечение заёмных денежных потоков. Данная ситуация очень шаткая, поэтому срочно требуется применять меры по стабилизации.

И переходим к самому худшему положению, в которое может попасть организация – кризисное финансовое состояние. При таком раскладе предприятие не платёже способно и находится у пропасти под названием банкротство.

До такой ситуации предприятие доводят неопытные управленцы и топ – менеджеры, которые недостаточно тщательно изучили финансовое состояние ведомого ими предприятия и не грамотно спланировали его дальнейшую деятельность.

Таким образом, для благоприятного существования и защиты от вероятного банкротства предприятиям Российской Федерации необходимо пристально следить за своим бюджетом, рационально и продуманно брать займы в кредитных организациях и, конечно же грамотно и эффективно подходить к планированию своих финансовых показателей, так как именно от этих действий зависит: «Будет ли предприятие процветать и развиваться, или же оно погрязнет в долгах и придет к пропасти под названием банкротство».

Обобщая всё выше сказанное, можно отметить, что сейчас проблема разорения компаний в России стоит довольно остро и пренебрежительного отношения к анализу финансового состояния хозяйствующего субъекта быть не должно.

В случае детализированной оценки приводимых ранее показателей, характеризующих финансовое состояние фирмы, организация станет процветать, расти и приносить высочайший доход всем участникам деятельности.

Помимо прочего, благодаря глубоко и точно проведенному анализу возможно заинтересовать нужных инвесторов для реализации масштабного инновационного проекта для увеличения эффективности деятельности организации, а, значит к росту финансового благосостояния субъекта хозяйствования. При соблюдении данных параметров деятельности организации не угрожает финансовое банкротство.

Литература

  1. Балдин К.В. Банкротство предприятия: анализ, учет и прогнозирование [Текст] : учеб. пособие / К. В. Балдин, В. В. Белугина, С. Н. Галдицкая [и др.]. – М. : Дашков и К, 2010. – 375 с.
  2. Мешкова Г.В. Бухгалтерские риски: сущность, проблемы управления и пути их сокращения / Информационное обеспечение эффективного управления деятельностью экономических субъектов: материалы VI Межд. науч.- практ. конф.- Краснодар: КубГАУ, 2015.
  3. Мешкова Г.В. Возникновение налоговой оптимизации в России // Международный научно-исследовательский журнал. Екатеринбург. – 2016. – № 2 (44) Часть 1. – С. 31 -32.
  4. Мешкова Г.В. Организация системы внутреннего контроля при аутсорсинге бухгалтерского и налогового учета // Международный научно-исследовательский журнал. Екатеринбург. – 2016. – № 2 (44) Часть 1. – С. 32 -35.
  5. Мешкова Г.В. Налоговые расчеты как элемент учетной политики в целях налогообложения // Современные научные исследования и инновации. 2016. № 2 [Электронный ресурс]. URL: http://web.snauka.ru/issues/2016/02/63170.
  6. Мешков С.А. Современные проблемы экономической безопасности рынка земли и пути их решения // Актуальные вопросы экономических наук. – 2014. – № 37. – С. 152-155.
  7. Мешков С.А. Угрозы экономической безопасности в сфере земельных отношений // Вестник Тамбовского университета. Серия Гуманитарные науки. -2014.-№ 2 (130). – С. 63-69.

References

  1. Baldin K.V. Bankrotstvo predpriyatiya: analiz, uchet i prognozirovanie [Tekst] : ucheb. posobie / K. V. Baldin, V. V. Belugina, S. N. Galdickaya [i dr.]. – M. : Dashkov i K, 2010. – 375 s.
  2. Meshkova G.V. Buhgalterskie riski: sushchnost’, problemy upravleniya i puti ih sokrashcheniya / Informacionnoe obespechenie ehffektivnogo upravleniya deyatel’nost’yu ehkonomicheskih sub”ektov: materialy VI Mezhd. nauch.- prakt. konf.- Krasnodar: KubGAU, 2015.
  3. Meshkova G.V. Vozniknovenie nalogovoj optimizacii v Rossii // Mezhdunarodnyj nauchno-issledovatel’skij zhurnal. Ekaterinburg. – 2016. – № 2 (44) CHast’ 1. – S. 31 -32.
  4. Meshkova G.V. Organizaciya sistemy vnutrennego kontrolya pri autsorsinge buhgalterskogo i nalogovogo ucheta // Mezhdunarodnyj nauchno-issledovatel’skij zhurnal. Ekaterinburg. – 2016. – № 2 (44) CHast’ 1. – S. 32 -35.
  5. Meshkova G.V. Nalogovye raschety kak ehlement uchetnoj politiki v celyah nalogooblozheniya // Sovremennye nauchnye issledovaniya i innovacii. 2016. № 2 [EHlektronnyj resurs]. URL: http://web.snauka.ru/issues/2016/02/63170.
  6. Meshkov S.A. Sovremennye problemy ehkonomicheskoj bezopasnosti rynka zemli i puti ih resheniya // Aktual’nye voprosy ehkonomicheskih nauk. – 2014. – № 37. – S. 152-155.
  7. Meshkov S.A. Ugrozy ehkonomicheskoj bezopasnosti v sfere zemel’nyh otnoshenij // Vestnik Tambovskogo universiteta. Seriya Gumanitarnye nauki. -2014.-№ 2 (130). – S. 63-69.

Источник: https://research-journal.org/economical/ocenka-i-diagnostika-finansovogo-sostoyaniya-predpriyatiya/

Диагностика состояния предприятия

Диагностика финансового состояния предприятия

Для получения правильного прогноза уровня доходности компании, определения путей и возможностей достижения более высоких результатов проводится комплекс системных мероприятий по изучению состояния капитала. Данный метод называется диагностикой финансового состояния предприятия. В ходе него определяются способность успешного функционирования фирмы и пути достижения сбалансированной эффективности ее деятельности.

Подобный мониторинг позволяет получить оперативную информацию о направлениях дальнейшего развития, грамотно использовать имеющиеся товарно-материальные запасы и способы сохранения равновесия активов относительно пассивов, а также успешно ориентироваться в регулярно изменяющейся предпринимательской среде. Полученные при осуществлении анализа финансового состояния выводы предоставят достоверные сведения относительно собственной платежеспособности, помогут наладить гарантированные управление и контроль за финансами фирмы.

В качестве практической технологии диагностика финансового состояния предприятия имеет основные функции и задачи.

Функции диагностики

  1. Определение причин состояния на текущий момент, а также факторов, приведших к данной ситуации.
  2. Своевременная аналитика финансового состояния фирмы и объективная оценка с выявлением “слабых звеньев”, причин их возникновения и путей устранения.
  3. Составление плана действий с обоснованием управленческих решений, принимаемых относительно финансов.
  4. Поиск внутренних резервов и концентрация их на наиболее острых направлениях с целью повышения эффективности хозяйствования.

Задачи диагностики

У диагностики финансового состояния предприятия огромное количество задач, которые определяются целями проведения исследований. Но среди прочих выделяют:

  • установление факторов, определяющих текущее финансовое состояние;
  • отслеживание изменений значений базисных финансовых показателей;
  • объективная и комплексная оценка товарно-материальных запасов и их качества, а также мониторинг нематериальной ликвидности предприятия, анализ эффективности использования имеющихся средств и реализации предыдущих решений;
  • уточнение сведений относительно состояния капитала на текущий момент функционирования компании, определение внутренних резервов и разработка программы по их внедрению в функционал фирмы;
  • прогнозирование тенденций изменения финансового положения фирмы, оценка потенциала самой организации и ее коллектива на всех управленческих уровнях.

Это универсальный список задач диагностики, решение которых реализуется в ходе мониторинга.

Мониторинг экономического состояния

С целью финансового анализа состояния компании проводится комплексный мониторинг, предоставляющий оперативные сведения в области финансов.

Эти данные необходимы для получения своевременных сигналов о текущих изменениях и появлении негативных факторов в финансово-хозяйственной деятельности организации. Контроль полагается на основные финансовые показатели, каждый из которых в отдельности должен быть высокоинформативным.

Следовательно, этих показателей не допускается много, чтобы не усложнить анализ и не создать препятствий принятию адекватных оперативных управленческих решений.

По своей сути мониторинг призван способствовать своевременному обнаружению кризисных моментов в хозяйственной деятельности компании, позволяя таким образом на начальном этапе купировать их с помощью наиболее правильных в текущей ситуации средств и методов.

5 ПОКАЗАТЕЛЕЙ МОНИТОРИНГА И ФОРМУЛЫ ИХ РАСЧЕТА

Список показателей диагностики финансового состояния предприятия, как и задач аналитики, изменяется в зависимости от целей исследования. В базовую конфигурацию, которая является универсальной для любой методики, входят следующие финансовые параметры.

1. ТЕНДЕНЦИЯ ИЗМЕНЕНИЯ ВЫРУЧКИ

Этот показатель экономического состояния – индикатор благополучия компании, сигнализирующий об изменении коэффициента выручки в негативную сторону.

Формула расчета

Выручка за данный период – выручка за предыдущий период / выручка за предыдущий период=?

Обнаружение негативных тенденций – сигнал о скорой утрате ликвидности и доходности.

Схема означает, что при достижении выручкой планки ниже запланированных значений возрастает риск непогашения операционных издержек. Это негативно отражается на платежеспособности компании.

Получив в ходе анализа финансового состояния оперативную сводку изменений, менеджмент предприятия должен оперативно принять корректирующее решение, не дожидаясь окончательных итогов хозяйственной деятельности по результатам года. Например, следует внести дополнения и даже изменения в маркетинговую стратегию.

Крайне важно динамично отслеживать данный показатель, т. к. рыночная среда в современных реалиях не имеет статичной конфигурации.

В большинстве случаев переломить ситуацию и направить ее в более эффективное русло позволяют:

  • разработка более адекватной маркетинговой политики и применение активных маркетинговых подходов;
  • отказ от использования малоэффективных средств продажи;
  • улучшение качества реализуемого товара/услуг;
  • грамотное ценообразование;
  • внесение изменений в установленный клиентский сервис;
  • отказ от невостребованных типов товаров/видов услуг;
  • активная позиция в конкурентной борьбе.

Нередко эффективными инструментами являются наращивание своего участия в рекламных акциях и кампаниях, введение системы материальных поощрений, поиск новых каналов сбыта и расширение географии доставки продукции, профессиональная переподготовка персонала. Нельзя исключать и технологии прямого воздействия на потенциальных потребителей.

2. ОТНОСИТЕЛЬНАЯ ВАЛОВАЯ ПРИБЫЛЬ

Это второй по важности показатель, основное предназначение которого давать динамичную характеристику бизнеса относительно себестоимости производимой продукции или услуг.

Формула расчета

Валовый доход / выручка от реализации=?

Важно! Если есть необходимость уточнить маркетинговые и административные траты, то в качестве делимого используется относительная операционная прибыль. Однако подобный расчет востребован по итогам года, т.к. в каждом месяце издержки на проведение маркетинговых и административных операций могут изменяться.

В формуле расчета показателя относительной валовой прибыли можно использовать результаты в целом по предприятию, а также отдельно по виду выпускаемой продукции для получения объективной оценки прибыльности каждого пункта производственного списка компании. Такая конкретизация позволяет в ходе диагностики финансового состояния предприятия оперативно отслеживать негативные тренды по одному виду, что даст более подробную картину происходящего.

Средства противодействия в данном случае:

  • снижение объемов отходов и непроизводственных потерь;
  • поиск иных источников энергоресурсов и сырья;
  • повышение качества приобретаемого сырья/продукции;
  • гибкая политика отношений с поставщиками.

Нередко в качестве инструмента повышения эффективности финансово-хозяйственной деятельности может быть использована и более продуманная внутрифирменная логистика.

Необходимо подчеркнуть, что данный показатель важно отслеживать в более короткие периоды, в частности за отчетный месяц, т. к. не исключаются ошибки при внесении изменений в маркетинговую кампанию.

3. ПЕРИОДИЧНОСТЬ ПОГАШЕНИЯ ДЕБИТОРСКОЙ ЗАДОЛЖЕННОСТИ

Эффективные продажи с получением в перспективе хорошей прибыли не всегда способствуют доходности предприятия, если выручка остается в виде дебиторской задолженности. Поэтому крайне важно вести строгий учет погашения подобных неплатежей. И делать это следует также в короткой перспективе, не дожидаясь годовых отчетов экономической деятельности компании.

Формула расчета

Средний параметр дебиторской задолженности Х 90 дней / выручка за тот же период =?

Важно! В данной формуле рассматривается квартальный период, т. к. он является средним сроком погашения дебиторских неплатежей. В некоторых случаях изменения в период могут внести сезонность бизнеса, особенности кредитной политики поставщика.

Очевидно, что снижение средних сроков превращения задолженности в «живые» деньги свидетельствует о более высокой экономической эффективности, к которой и надо стремиться в перспективе.

Но важно также правильно оценивать качество этого процесса, не выпуская из-под контроля управление дебиторской задолженностью.

Получение в расчетах очень высоких показателей – сигнал о возникновении проблем с партнерами и их расчетами за поставленную продукцию.

Средства противодействия:

  • снижение кредитных рисков путем применения “быстрых продаж”;
  • качественный отбор потенциальной клиентской аудитории;
  • внедрение новых инструментов расчетных схем с предоставлением скидок и бонусных программ;
  • разработка мероприятий, предоставляющих страховку от негативных трендов. Также можно воспользоваться предложениями соответствующих компаний, которые оказывают факторинговые услуги по приобретению дебиторской задолженности.

Важно разработать и конкретную систему мотивации покупателей в погашении задолженности (в частности, предлагать неполный комплект поставок продукции с пролонгацией операций при получении очередного транша). В некоторых ситуациях допускается и списание безнадежных неплатежей, отягощающих баланс предприятия без какой-либо перспективы.

4. ОБОРАЧИВАЕМОСТЬ КАПИТАЛОВ

Показатель оборачиваемости капиталов или товарно-материальных запасов указывает на умение распоряжаться данными средствами. Ошибочная стратегия в этом направлении может привести к замораживанию денег в краткосрочной перспективе.

Формула расчета

Себестоимость реализованной продукции за год / средний показатель запасов =?

Важно! Расчет можно вести по различному временному периоду, начиная от квартала, с учетом сезонности выпускаемой продукции. При ухудшении показателя оборачиваемости на 5 % следует ожидать критичных последствий.

Средства противодействия:

  • обновление ассортимента выпускаемой продукции;
  • сокращение списка товарно-материальных запасов (реализация по сниженным ценам или списание) и концентрация на более востребованных типах;
  • снижение запасов сырья и энергоресурсов;
  • создание эффективной системы мониторинга запасов;
  • разработка АВС-системы для целевых уровней выпуска продукции различных групп.

Наиболее радикальным инструментом считается внедрение многоуровневой системы контроля и управления производством (MRP).

5. КОЭФФИЦИЕНТ БЫСТРОЙ ЛИКВИДНОСТИ

Данный параметр является добавочным для двух предыдущих и выступает противовесом оборачиваемости. Он способствует сбалансированности экономической деятельности, т. к. резкое улучшение предыдущих показателей может привести к снижению ликвидности предприятия, а значит, и к ухудшению кредитной репутации.

Формула расчета

Текущие активы (денежные средства + счета на получение + ценные бумаги) / текущие обязательства =?

В расчетах нельзя брать во внимание дебиторскую задолженность, особенно просроченные неплатежи.

Снижение ликвидности может привести к банкротству компании, потере доступа к банковским кредитам, особенно по овердрафтовому кредитованию.

Средства противодействия:

  • стратегия увеличения денежной массы предприятия за счет реализации складских излишков, а также невостребованных активов;
  • изменение кредитной политики в отношении потенциальных покупателей;
  • иные подходы в области закупочных контрактов.

задача при разработке совершенно другого маркетинга — соблюсти баланс между всеми показателями, т. к. улучшая ликвидность без меры, можно вызвать негативные тенденции оборачиваемости капитала.

Достижение компромисса — цель номер один для любого финансового менеджера, достичь которой можно по-разному (с учетом имеющейся конъюнктуры).

Также необходимо брать во внимание и тот факт, что в некоторых ситуациях высокая оборачиваемость может позволить отказаться от сторонних займов, в результате чего показатель ликвидности становится менее актуальным для хозяйственной деятельности компании.

ИТОГ

Как показывает практика, выдать объективную оценку в ходе проведения диагностики изнутри предприятия достаточно сложно. Поэтому более квалифицированный анализ даст независимая экспертная диагностика, проводимая на всех уровнях управления компанией.

Сторонняя компания проведет организационный аудит с предоставлением максимально полной картины возникновения негативных трендов, предложит оптимальные пути их устранения и недопущения в дальнейшей деятельности.

Суть технологии диагностики

  1. Определение текущей ситуации на предприятии (положение на рынке, основные задачи и структуры, проблемы, мешающие развитию).
  2. Использование специальных методов диагностики, от диагностического интервью до причинно-следственного анализа, для установления корневых причин, а не поверхностного следствия.
  3. Определение путей решения и возможных изменений в маркетинговую политику, выбор подходящих вариантов.

Сферы применения финансовой диагностики

  1. Торговля розничная и оптовая.
  2. Торгово-производственные организации.
  3. Банковские и страховые структуры.
  4. Гостиничный и туристический бизнес.
  5. Ресурсодобывающая и перерабатывающая промышленность.
  6. Сельское хозяйство.

Источник: материалы сайта zis.by

Источник: https://blog.iteam.ru/diagnostika-sostoyaniya-predpriyatiya/

Refy-free
Добавить комментарий